ตลาดอยู่จุดต่ำสุดใน?

เมื่อวานตลาดปรับตัวดีขึ้น มันทำให้เกิดคำถามว่าเราจะยังคงได้รับความหวังของเราต่อไปหรือไม่เพียงเพื่อให้พวกเขาพุ่งไปที่ระดับต่ำสุดใหม่สำหรับตลาด

ในที่สุดก็จะมีจุดต่ำสุด มันอาจเกิดขึ้นแล้ว? อันดับแรก มาดูที่ดัชนีหุ้นหลักเพื่อดู:

พวกเขาทั้งหมดเพิ่มขึ้นประมาณ 4% จากระดับต่ำสุด นั่นให้พื้นที่หายใจที่เล็กที่สุดสำหรับการชุมนุม

แต่ถ้าเราดูที่ภาคส่วนต่างๆ ก็ยิ่งน่ายินดียิ่งขึ้นไปอีก:

ทุกภาคส่วนตกต่ำ!

แม้ว่าจะไม่มีเวลาหรือบัฟเฟอร์มากนักตั้งแต่ระดับต่ำสุดครั้งล่าสุด แต่ก็เป็นสัญญาณที่ให้กำลังใจ เวลาจะบอกได้ว่าสิ่งที่เลวร้ายที่สุดอยู่ข้างหลังเราจริงหรือไม่

มีคำถามที่คุณต้องการถามหรือหัวข้อที่คุณต้องการดูหรือไม่? บอกฉันที!

ทิ้งข้อความไว้

มีบางอย่างที่น่าประหลาดใจเกิดขึ้นกับปริมาณเงินของสหรัฐฯ

ดูแผนภูมิด้านล่างซึ่งแสดงเปอร์เซ็นต์การเปลี่ยนแปลงรายเดือนของปริมาณเงิน และดูว่าคุณไม่พบค่าผิดปกติหรือไม่:

หากคุณสังเกตเห็นว่าผลลัพธ์รายเดือนล่าสุดเป็นลบ ยินดีด้วย คุณเห็นพัฒนาการที่น่าแปลกใจ!

ปริมาณเงินขยายตัวเกือบตลอดเวลา อันที่จริง มันไม่ได้ทำสัญญามานานกว่าสิบสองปีแล้ว คุณต้องย้อนกลับไปในเดือนมีนาคม 2010 เพื่อดูการอ่านเชิงลบ

ผลลัพธ์นี้เป็นการพัฒนาที่สำคัญต่อภาพอัตราเงินเฟ้อ หากมีดอลลาร์น้อยกว่ามูลค่าสินค้าที่เกี่ยวข้องจะลดลง

เหตุผลสำหรับสิ่งนี้สามารถเห็นได้ในตัวอย่างที่รุนแรง ลองนึกดูว่าถ้าพรุ่งนี้ปริมาณเงินลดลง 90% ทันใดนั้น เงินสดจำนวนมากจะถูกดูดออกจากระบบจนสินค้าไม่มีทางเลือกอื่นนอกจากต้องเสียค่าใช้จ่ายน้อยลงเพราะไม่มีเงินมากพอที่จะซื้อของต่างๆ!

เกือบจะเหมือนกับว่าการแยกหุ้นไม่ได้เปลี่ยนมูลค่าพื้นฐานของบริษัท – หากเราตัดสินใจที่จะย้ายจุดทศนิยมของเงินดอลลาร์ทั้งหมดในคราวเดียวและให้เช็คเงินเดือนและบัญชีธนาคารของทุกคนเป็น 1 ใน 10 ของที่เป็นอยู่ในปัจจุบัน อย่างบ้านและตู้ขายขนมก็ต้องปรับตามสัดส่วนที่เปลี่ยนไป

แน่นอนว่าสิ่งนี้ไม่ได้เกิดขึ้นพร้อมกันทั้งหมด เมื่อปริมาณเงินขยายตัวหรือหดตัวทุกเดือน ราคาที่ผู้คนซื้อและขายสิ่งของและคนงานปรับค่าตอบแทนจะได้รับการเปลี่ยนแปลงเมื่อการเปลี่ยนแปลงปริมาณเงินทำงานผ่านระบบ

นั่นเป็นเหตุผลที่เมื่อเราอัดฉีดเงินหลายล้านล้านดอลลาร์เข้าสู่ระบบเศรษฐกิจสำหรับมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจโควิด ราคาสำหรับสิ่งต่างๆ ก็สูงขึ้น แต่ไม่ใช่ในทันที ผลกระทบที่ล่าช้าหมายความว่าการลดลงของอุปทานเงินในปัจจุบันเป็นตัวบ่งชี้ที่สำคัญสำหรับการพัฒนาอัตราเงินเฟ้อในอนาคต สิ่งที่เกิดขึ้นในวันนี้จะไหลผ่านกลไกที่ซับซ้อนของเศรษฐกิจและในที่สุดก็สร้างผลกระทบ

สิ่งที่ฉันได้อธิบายไปนั้นค่อนข้างจะคลุมเครือและอาจไม่ใช่คำอธิบายที่สมบูรณ์แบบว่าสิ่งต่างๆ ทำงานอย่างไร (แต่ใครจะรู้จริงๆ ว่าสิ่งต่างๆ ทำงานอย่างไรจริงๆ กันแน่) ดังนั้น ให้ฉันสนใจสมการทางคณิตศาสตร์มากกว่านี้: MV = PQ, a สมการพื้นฐานจากโรงเรียนการเงินแห่งความคิด

M คือปริมาณเงิน P คือราคา หากปริมาณเงินเพิ่มขึ้น ถ้า V และ Q ยังคงเดิม ราคาจะเพิ่มขึ้น นอกจากนี้ยังทำงานในลักษณะอื่น ม.ลง อย่างอื่นเท่ากันหมด P ลง

ดังนั้น ด้วยการพัฒนาใหม่ที่น่าแปลกใจของการเติบโตของปริมาณเงินที่ติดลบ เรากำลังจะได้เห็นแรงกดดันที่ลดลงอย่างร้ายแรงต่ออัตราเงินเฟ้อเริ่มคลี่คลายผ่านเศรษฐกิจที่ซับซ้อนนี้ที่เรามี

การวิเคราะห์ตลาดล่างตามภาคส่วน

เมื่อวานเราดูดัชนีหุ้นหลัก 5 ตัวเพื่อประเมินการตกต่ำในปัจจุบัน อย่างไรก็ตาม ดัชนีหุ้นเหล่านั้นจะมีความสัมพันธ์ค่อนข้างสูง

หากเราดูภาคที่เป็นพื้นฐานของตลาดแทนดัชนีแบบกว้างๆ เราจะเห็นความคลาดเคลื่อนของประสิทธิภาพมากขึ้น:

ความประหลาดใจประการหนึ่งที่นี่คือการสื่อสารเป็นภาคแรกที่มียอดขายสูงสุดในเดือนกันยายน จากนั้นมาตามดุลยพินิจแล้วเทคโนโลยี และนี่คือสามส่วนที่ยากที่สุด

สิ่งที่ฉันยังไม่เห็นคือสัญญาณของการกลับมาอย่างต่อเนื่อง หลายภาคส่วนเหล่านี้เพิ่งถึงจุดต่ำสุดและแทบจะไม่ขึ้น ดังนั้นแม้การลดลงเพียงเล็กน้อยก็สามารถทำให้เราอยู่ในจุดต่ำสุดของตลาดใหม่ได้ หวังว่าเราจะไม่เห็นหนึ่งในสถิติต่ำสุดใหม่เหล่านี้!

ดัชนีหุ้นหลักหนึ่งตัวไม่อยู่ที่ด้านล่าง

เมื่อตลาดอยู่ในสภาพที่ย่ำแย่ เป็นเรื่องปกติที่จะมองหาสิ่งบ่งชี้ว่าสิ่งต่างๆ อาจพลิกผัน ท้ายที่สุดแล้วใครอยากสูญเสียเงินต่อไป?

วิธีหนึ่งในการดูตลาดคือการตระหนักว่ามันประกอบด้วยกลุ่มของหุ้นและดัชนีแต่ละรายการเพียงรวบรวมคอลเลกชันของหุ้นเหล่านั้น แม้ว่าจะมีความสัมพันธ์กัน แต่ดัชนีไม่ได้เคลื่อนไหวควบคู่กันอย่างสมบูรณ์ ดังนั้นเราอาจเห็นการพัฒนาในเชิงบวกบางส่วนในตลาดที่อาจบ่งบอกถึงการก่อตัวของการชุมนุม

ในบรรดาดัชนีหุ้นหลัก 5 ตัวในตอนนี้ หากเราต้องมองหาความหวัง ดัชนีนี้อาจอยู่ในดัชนี Russell 2000 ซึ่งขึ้นจากจุดต่ำสุดเมื่อวันที่ 11 พฤษภาคม:

นี่ไม่ได้มีความหมายมากนักเนื่องจาก Rusell 2000 อาจมีวันที่แย่มากในวันพรุ่งนี้และระเบิดข้อโต้แย้งด้านความแข็งแกร่งที่อยู่เบื้องหลัง แต่เมื่อถึงเวลาที่ยากลำบาก แม้แต่ข่าวดีเพียงชั่วคราวก็ยังดีที่จะยึดมั่น!

2008 อีกครั้ง: การวิเคราะห์ราคาบ้าน

การเดินทางลงเลนหน่วยความจำ

วิกฤตการณ์ทางการเงินปี 2008 (เรียกอีกอย่างว่าภาวะถดถอยครั้งใหญ่ (หรือที่รู้จักว่าเป็นช่วงเวลาที่เศรษฐกิจย่ำแย่ งานของผู้คน มูลค่าสุทธิ และความเป็นอยู่ที่ดี)) กระทบราคาบ้านอย่างยากลำบาก

ก่อนหน้านั้น ผู้คนมักไม่คิดว่าราคาบ้านจะลดลงอย่างมากเกินกว่าความผันแปรตามฤดูกาล นี่ไม่ใช่เพราะคนโง่หรือเข้าใจผิดอย่างเห็นได้ชัดเมื่อมองย้อนกลับไป แต่เนื่องจากราคาบ้านมีแนวโน้มที่จะเติบโตในอัตราที่สมเหตุสมผล ควบคู่ไปกับเศรษฐกิจพื้นฐานซึ่งน่าประหลาดใจอย่างน่าประหลาดใจก็มีแนวโน้มที่จะเติบโตในอัตราที่สมเหตุสมผล ยกเว้นช่วงเศรษฐกิจถดถอยบางช่วง

วิกฤตการณ์ทางการเงินได้เปลี่ยนแปลงทั้งหมดนั้น เนื่องจากในช่วงก่อนหน้านั้น ราคาบ้านเร่งตัวขึ้นเหนือแนวโน้มในรูปแบบฟองสบู่ และร่วงลงอย่างหนักเนื่องจากเศรษฐกิจได้รับผลกระทบมหาศาลเกินกว่าที่คาดการณ์ไว้ในแง่ร้ายที่สุด นี่เป็นภาษาพูดทั้งหมด และคุณสามารถไปอ่านหนังสือดีๆ มากมายเกี่ยวกับเรื่องนี้ที่เขียนโดยคนที่ฉลาดกว่าฉันมาก แต่นั่นเป็นส่วนสำคัญ เศรษฐกิจไม่ดี ราคาบ้านไม่ดี ผู้คนและนักลงทุน? เศร้า

ราคาบ้านพุ่งเกินเทรนด์? เหตุใดจึงฟังดูคุ้นเคย

ข้อคิดจากเรื่องราวในปี 2008 ก็คือ สิ่งเลวร้ายสามารถเกิดขึ้นได้ วันนี้ราคาบ้านขึ้นอย่างบ้าคลั่งเกินเทรนด์ มันสมเหตุสมผลหรือไม่? บางทีฉันไม่รู้ ฉันเป็นแค่ผู้ชาย – สิ่งต่าง ๆ ซับซ้อน!

เราไม่รู้ว่าอนาคตจะเป็นอย่างไร แต่เราสามารถใช้อดีตเป็นเครื่องมือในการเรียนรู้เพื่อดูว่าจะเกิดอะไรขึ้นหากประวัติศาสตร์ซ้ำรอย นี่เป็นวิธีที่มีประสิทธิภาพในการทำความเข้าใจสถานการณ์เสี่ยงในบริบท

และใช้สถานการณ์ไหนดีกว่ากัน? มาดูราคาบ้านกันวันนี้และใช้ตอนที่ราคาบ้านลดลงที่เลวร้ายที่สุดในหน่วยความจำสมัยใหม่ในลักษณะเดียวกับที่เคยเล่นในอดีต:

สิ่งแรกที่ควรสังเกตที่นี่คือช่วงเวลาที่คาดการณ์ไว้ นั่นคือหกปี นั่นคือระยะเวลาที่ราคาขายบ้านเฉลี่ยในสหรัฐฯ ถึงจุดสูงสุด (ในไตรมาส 2550) และฟื้นตัว (ในไตรมาส 2556) จุดต่ำสุดมาใน 2009Q1 สองปีหลังจากจุดสูงสุด

เป็นเวลานานสำหรับสิ่งต่าง ๆ ที่จะเล่น! ตลาดที่อยู่อาศัยไม่ใช่เรือเร็ว แต่เป็นเรือบรรทุกน้ำมัน ต้องใช้เวลาในการดำเนินการและปฏิกิริยาของผู้ซื้อและผู้ขายเพื่อดำเนินการผ่านตลาด ดังนั้น หากคุณคาดหวังว่าบางสิ่งจะเกิดขึ้นอย่างรวดเร็วกับราคาในวันนี้เพียงเพราะราคาขึ้นอย่างรวดเร็ว อาจใช้เวลานานกว่าที่คาดการณ์ไว้เล็กน้อย

ราคา

บางคนบอกว่าผู้ซื้อบ้านไม่ได้ซื้อของตามราคาบ้านแต่ซื้อจากการชำระเงินจำนอง ฉันไม่รู้ว่าพวกเขาใช้ตัวกรอง Zillow อะไร แต่มีความจริงอยู่บ้าง

หลายคนได้บ้านราคาแพงเท่าที่สามารถจ่ายได้เป็นรายเดือน และการชำระเงินรายเดือนนั้นขึ้นอยู่กับอัตราการจำนองซึ่งมีแนวโน้มลดลงในช่วงสามสิบปีที่ผ่านมาและจะลดลงอีกครั้งหากสถานการณ์ปี 2008 เล่นในลักษณะเดียวกัน:

จำไว้ว่านี่เป็นเพียงการทำซ้ำของรอบปี 2008 ราคาบ้านที่ตกต่ำเหมือนปี 2008 ใหม่ แม้ว่าจะเกิดขึ้นแล้วก็ตาม อาจไม่เกี่ยวข้องกับอัตราการตกต่ำ

สิ่งนี้จะเสียค่าใช้จ่ายฉัน?

หากอัตราลดลง (ซึ่งถือเป็นเรื่องใหญ่หากพิจารณาจากความปั่นป่วนของตลาดในปัจจุบันเนื่องจากการตอบสนองต่ออัตราที่สูงขึ้น) ผลรวมของราคาบ้านจะหมายถึงการชำระค่าจำนองที่ถูกกว่าสำหรับผู้ซื้อ:

นี่เป็นหนึ่งในวัสดุบุผิวสีเงินสำหรับสถานการณ์ที่เกิดซ้ำในปี 2008 การชำระเงินรายเดือนสำหรับผู้ซื้อจะลดลงและทำให้ผู้ที่ต้องการซื้อบ้านมีเสถียรภาพแม้ว่าราคาบ้านจะกลับมาสูงขึ้นก็ตาม

จริงหรือ

แผนภูมิทั้งสามนี้ได้รับการนำเสนอในสุญญากาศและประวัติการเล่นซ้ำอย่างแน่นอน เรารู้ว่าอนาคตจะไม่เหมือนกับอดีต

ไม่ต้องมองหาที่อื่นนอกจากแผนภูมิที่สองเพื่อตั้งคำถามว่าอัตราการลดลงนั้นสมเหตุสมผลหรือไม่ในสภาพแวดล้อมปัจจุบัน เปลี่ยนแผนภูมิที่สองและแผนภูมิที่สามเปลี่ยนแปลง เฮ็ค เปลี่ยนชาร์ตแรก! สิ่งต่างๆจะไม่เหมือนเดิม

นี้ดูเหมือนจะไม่เลวร้าย?

สิ่งหนึ่งที่แผนภูมิเหล่านี้ไม่ได้แสดงให้เราเห็นคือผลกระทบทางเศรษฐกิจจากภาวะถดถอยครั้งใหญ่ บางทีราคาที่ลดลงอาจดูเหมือนดีถ้าคุณต้องการซื้อ มันไม่สนุกถ้าคุณเป็นเจ้าของ และมันไม่สนุกเลยเมื่อคุณตกงาน

ภาวะถดถอยครั้งใหญ่ได้กวาดล้างงานนับล้านและทำให้ผู้คนผิดนัดชำระเงินจำนองรายเดือน ครอบครัวสูญเสียบ้าน

ผู้ที่ต้องการ “ซื้อจุ่ม” ในราคาบ้านอาจพบว่าตัวเองกำลังมองหางานในทันใด เงินออมสำหรับเงินดาวน์ที่ไม่ได้เก็บไว้เป็นเงินสดและของที่เสี่ยงกว่า เช่น หุ้นทุน ระเหยไปเมื่อตลาดพังทลาย

สิ่งที่ฉันพยายามจะพูดคือ ความเป็นจริงนั้นน่ากลัวกว่าบางเส้นบนแผนภูมิที่เลื่อนลงมาเล็กน้อยมาก

การเตรียมพร้อมสำหรับสิ่งที่มา

เราไม่รู้ว่าอนาคตจะเป็นอย่างไร แต่เนื่องจากผู้คนจำนวนมากพยายามเดาอย่างหลีกเลี่ยงไม่ได้ บางคนอาจเข้าใจถูกต้องและอาจดูฉลาดเมื่อมองย้อนกลับไป แต่เมื่อใดก็ตามที่พวกเขาเปิดตัวคนที่ทำนายอะไรบางอย่าง ให้พิจารณาว่าพื้นฐานที่แท้จริงของรางวัลนั้นคืออะไร? ท้ายที่สุด แม้แต่นาฬิกาที่เสียก็ยังถูกต้องวันละสองครั้ง

แทนที่จะมุ่งไปที่การคาดเดาอนาคต ให้เน้นที่การสร้างความแข็งแกร่งทางการเงิน วิธีหนึ่งในการทำเช่นนั้นคือการใช้สถานการณ์เช่นสถานการณ์ในโพสต์นี้

ถามตัวเองดังนี้: “ถ้าฉันตกงานและตลาดบ้านพังเหมือนในปี 2008 ฉันจะทำเงินได้ที่ไหน” มันอาจจะดูไม่ดีนัก แต่เราสามารถเตรียมของแบบนั้นได้โดยการกันเงินไว้เผื่อไว้ หากไม่มีเงินสำรองก็จะเห็นได้ทันทีว่าขาดความยืดหยุ่น

ขั้นตอนแรกในการเตรียมตัวให้พร้อมสำหรับการฟื้นตัวคือการเข้าใจว่าเรากำลังเตรียมอะไรอยู่ การทำซ้ำในปี 2008 เป็นเพียงหนึ่งในหลาย ๆ อนาคตที่ไม่ดีเท่าที่เราคิดได้ มีเส้นทางในอนาคตที่เป็นไปได้อื่น ๆ อีกมากมาย และถ้าเราคิดได้ เราก็เตรียมรับมือได้

หวังว่าอนาคตที่มีความสุขจะออกมาเพื่อพวกเราทุกคน 🙂

มีคำถามที่คุณต้องการถามหรือหัวข้อที่คุณต้องการดูหรือไม่? บอกฉันที!

ทิ้งข้อความไว้

เปรียบเทียบ Apple และ Microsoft

เมื่อใช้รายการตัวชี้วัดพื้นฐาน 50 รายการจากเมื่อวาน เราสามารถดูตัวอย่างหุ้นสองตัว:

แม้ว่าทั้งสองบริษัทจะมีการจับคู่กันอย่างเท่าเทียมกัน แต่ก็เป็นเรื่องดีที่จะเห็นข้อมูลมากมายนี้บรรจุอยู่ในเอกสารสรุปข้อมูลฉบับย่อ ฉันจะโยนสิ่งนี้ลงในโพสต์ในอนาคตสำหรับการวิเคราะห์หุ้นเปรียบเทียบอย่างแน่นอน!

มีคำถามที่คุณต้องการถามหรือหัวข้อที่คุณต้องการดูหรือไม่? บอกฉันที!

ทิ้งข้อความไว้

ขนาดของการวิเคราะห์พื้นฐาน

ผ่านมาซักพักแล้วตั้งแต่ฉันได้ให้ข้อมูลอัปเดตเกี่ยวกับการวิเคราะห์ที่ฉันได้ทำกับปัจจัยพื้นฐานเกี่ยวกับหุ้น ตอนนี้มีของดีมาอวดค่ะ

โดยพื้นฐานแล้ว ฉันได้ปรับปรุงมิติข้อมูลหุ้นของฉันเป็น 10 หมวดหมู่ที่มี (ซึ่งฉันคิดว่าเป็น) ตัวชี้วัดที่สำคัญที่สุด 50 รายการสำหรับการวิเคราะห์หุ้น:

ตอนนี้ มีหลายสิ่งที่ฉันสามารถเพิ่มได้ และในอนาคตฉันอาจจะขยายรายการนี้เพิ่มเติม แต่สำหรับตอนนี้ นี่เป็นชุดเมตริกที่มั่นคง แผนคือการใช้สิ่งนี้เป็นกรอบการทำงานเพื่อเปรียบเทียบหุ้นต่าง ๆ เพื่อให้ได้แนวคิดที่ดีขึ้นว่าพวกเขายืนอยู่ที่ใดจากมุมมองการลงทุน ดังนั้นคอยติดตามเนื้อหาเพิ่มเติมในเร็ว ๆ นี้!

คุณสามารถทำผลงานให้เหนือกว่าตลาดด้วยการซื้อบริษัทที่มีผลงานดีที่สุดในปีที่แล้วได้หรือไม่?

เมื่อวันก่อน ผู้เขียน บล็อกของ Nik ได้ ทิ้งคำถามที่น่าสนใจไว้ในส่วนความคิดเห็น Endless Metrics

การตอบอย่างละเอียดถี่ถ้วนนั้นค่อนข้างซับซ้อน ดังนั้นให้ฉันถอดความในที่นี้ว่า “ผลงานของคุณจะเป็นอย่างไรถ้าคุณซื้อนักแสดงที่มีผลงานดีที่สุดใน S&P 500 ในแต่ละปี”

โดยพื้นฐานแล้ว หากสิ้นปีแต่ละปี เราดูหุ้นที่มีผลงานดีที่สุด 10 อันดับแรกในแง่ของผลตอบแทนจากราคาในปีนั้น แล้วซื้อพอร์ตที่ถ่วงน้ำหนักเท่ากัน ถือไว้หนึ่งปี แล้วขายและซื้อพอร์ตใหม่ โดยใช้วิธีการเดียวกัน เราจะทำอย่างไร?

อุทรของฉันบอกฉันว่าเราน่าจะทำผลงานได้เท่าตลาดหรืออาจจะแย่กว่านี้อีกหน่อย ท้ายที่สุดแล้ว ถ้ามันทำได้ง่ายกว่านั้น ทำไมมันถึงไม่ใช่กลยุทธ์ที่ชัดเจนกว่านี้ล่ะ

ผลลัพธ์ที่ได้นั้นทำให้ฉันตกใจ:

นี่เป็นผลงานที่ยอดเยี่ยมมาก ดูเหมือนดีมากที่ฉันต้องตรวจสอบวิธีการของฉัน ซึ่งประกอบด้วยการใช้หุ้นใน S&P 500 ณ วันนี้ แต่ถึงแม้ฉันจะไม่นับประสิทธิภาพของหุ้นที่ไม่ได้เป็นส่วนหนึ่งของดัชนีในช่วงหลายปีที่ผ่านมา วิธีนี้ก็ยังใช้ได้ผล!

คำถามก็คือ พอร์ตโฟลิโอประกอบด้วยนักแสดง 10 อันดับแรกในปี 2564 ที่ทำผลงานได้จนถึงปี 2565 ได้อย่างไร ในขณะที่เขียน S&P 500 ลดลง -15.6% อย่างไรก็ตาม สิบอันดับแรกของปีที่แล้วลดลงเพียง -5.4% ซึ่งหมายถึงประสิทธิภาพที่เหนือกว่ามากกว่า +10%

นี่เป็นเพียงกรณีศึกษาเล็ก ๆ และฉันแน่ใจว่าผู้คนสามารถเจาะรูได้ว่าวิธีการนี้ไม่ใช่วิธีการที่สมบูรณ์แบบ (โดยพื้นฐานแล้วเป็นการมองย้อนกลับและอดีตไม่ใช่อนาคต) แต่ฉันยังคงประหลาดใจกับความสะดวก เราได้ผลลัพธ์เหล่านี้ ผู้ชนะดูเหมือนจะชนะ!

มีคำถามที่คุณต้องการถามหรือหัวข้อที่คุณต้องการดูหรือไม่? บอกฉันที!

ทิ้งข้อความไว้

ผลการดำเนินงานของตลาด – สัปดาห์ที่ 19

ประสิทธิภาพระดับสินทรัพย์

เริ่มต้นด้วยการวัดตลาดที่กว้างขึ้น:

หุ้น พันธบัตร ทองคำ และ Bitcoin สิ้นสุดสัปดาห์ลง โดยเฉพาะอย่างยิ่ง Bitcoin ลดลง

สำหรับปีนี้ ทองคำเป็นสินทรัพย์บวกเพียงอย่างเดียวของทั้งสี่ แต่ตอนนี้ก็ลดลงเช่นกัน:

ประสิทธิภาพของดัชนีหุ้น

เจาะลึกหุ้นจากมุมมองของดัชนี ดัชนีหลักทั้งหมดลดลงในสัปดาห์:

ในปีนี้ Nasdaq กำลังทำสิ่งที่เลวร้ายที่สุดและ Dow Jones ทำได้ดีที่สุด:

ประสิทธิภาพของภาค

สัปดาห์ที่แล้วพลังงานเพิ่มขึ้นและทุกอย่างอื่น (ยกเว้นสาธารณูปโภค) ลดลง:

พลังงานเป็นนักแสดงที่ดีที่สุดในปีจนถึงปัจจุบัน:

ประสิทธิภาพสไตล์

ในแง่ของขนาด ตัวพิมพ์ใหญ่ใหญ่ชนะตัวพิมพ์เล็กเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว สำหรับสไตล์ มูลค่าการเติบโตที่เหนือกว่า:

จนถึงปีนี้ หุ้นมูลค่ากำลังเอาชนะหุ้นที่มีการเติบโต:

มาดูกันว่าสัปดาห์ที่ 20 ของตลาดจะนำอะไรมาให้เราบ้าง!

มีคำถามที่คุณต้องการถามหรือหัวข้อที่คุณต้องการดูหรือไม่? บอกฉันที!

ทิ้งข้อความไว้

ประมาณการราคาหุ้นสำหรับ AAPL, MSFT, GOOG, AMZN, BRK.B, TSLA, FB และอีกมากมาย!

ด้วยการปิด S&P 500 ที่ขอบของตลาดหมี เราสามารถดูราคาหุ้นบางส่วนที่บอกเป็นนัยโดยการวิเคราะห์อัตราส่วน:

โดยทั่วไป การวิเคราะห์ในตารางนี้ง่ายมาก – นี่คือราคาที่จะใส่แต่ละอัตราส่วนลงในเปอร์เซ็นต์ไทล์ที่ 50 ของการสังเกตในช่วง 30+ ปีที่ผ่านมาสำหรับตัวอย่างหุ้นคุณภาพสูงจำนวนมาก

ส่วนใหญ่อัตราส่วนเหล่านี้แนะนำว่าหุ้นเหล่านี้ควรมีราคาที่ต่ำกว่า เป็นแนวทางง่ายๆ แต่อาจมีประโยชน์หากใครกำลังคิดเกี่ยวกับการตั้งค่าระดับการซื้อที่จำกัดและมองหาราคาเพื่อพิจารณาเป็นเกณฑ์มาตรฐาน

แม้ว่าจะไม่ได้ซื้อขายหรือลงทุน แต่ก็ยังมีการวิเคราะห์ที่น่าสนใจซึ่งบ่งชี้ว่าตลาดยังคงมีช่องว่างให้ร่วงลง เนื่องจากยังไม่มีการเลือกมูลค่าที่ไม่ต้องคิดมากในวงกว้าง อย่างน้อยก็ยังไม่ได้